В чарующем королевстве жил благородный король и добродетельная королева. Их роскошный дворец укрывал загадочного осла, чьи экскременты не переставали удивлять: он испражнялся золотыми монетами и самоцветами.

Но судьба обрушилась на счастливую королевскую семью: королева скончалась, и король поклялся жениться только на принцессе, прекраснее его любимой супруги. Его выбор пал на собственную дочь, но принцесса не желала греховного брата с отцом.

Ей помогла волшебная ослиная шкура. Храбро сбежав из царства, она стала орудием возмездия отцу и спасения самой себя. Путешествуя по неведомым землям, она повстречала принцев, желавших на ней жениться. Но лишь по настоянию озорного волшебника, обнаружив настоящую красоту принцессы под ослиной шкурой, она обрела свое счастье.